Auch unsere Bewertungsmodelle werden bewertet: daran, wie sie bewerten.
Die Bewertung komplexer Finanzprodukte und die Evaluierung verschiedener Marktszenarien gehören zu unseren spezifischen Stärken. In LPA Captano kommen von uns selbst entwickelte Modelle zum Einsatz. Diese entwickeln wir kontinuierlich weiter und stellen so die Marktkonformität sicher.
- Die Modelle beruhen auf dem Black-Scholes- und dem Heston-Modell für Devisen.
- Für nichtpfadabhängie Zinsderivate werden Black-Modelle, das Linear-Rate-Modell oder Replikationsmodelle verwendet.
- Für pfadabhängige Derivate und Kündigungs- oder Eintrittsrechte wird ein erweitertes Libor-Market-Modell bzw. das Cross-Currency-Libor-Market-Modell verwendet.
- Mit Hilfe von Monte-Carlo basierten Algorithmen ist die Bewertung beliebiger zins- und währungsgetriebener Cashflows möglich.
Für weitere Informationen stellen wir folgende Dokumente zur Verfügung:
Notes on Convexity and Quanto Adjustments PDF 629 KB